سرمایه گذاری در طلا برای کسانی که به دنبال تنوع بخشیدن به سبد سرمایه گذاری خود و محافظت در برابر عدم اطمینان اقتصادی هستند، مدت هاست که یک استراتژی بوده است. نگهداری طلای فیزیکی یا سرمایه‌گذاری در صندوق های قابل معامله در بورس طلا مستلزم بررسی نقدینگی، هزینه ها، بازده، ریسک ها و موارد عملی است.
به طور کلی، ETF های طلا نسبت به تجارت طلای فیزیکی مزایای مالیاتی و هزینه های کمتری را در طول زمان ارائه می دهند. در زیر، ما شما را با هر کدام راهنمایی می‌کنیم و به شما درک بهتری از این رویکرد می دهیم.
همه چیز درباره صندوق سرمایه گذاری طلا
صندوق های قابل معامله در بورس طلا (ETF) نقدینگی بالاتری نسبت به طلای فیزیکی ارائه می‌کنند و به شما این امکان را می‌دهند تا بدون چالش‌های لجستیکی معاملات فیزیکی طلا، سهام را به سرعت از طریق بازارهای مالی خریداری و بفروشید.
داشتن طلای فیزیکی هزینه های مربوط به ذخیره سازی، بیمه و نشانه‌گذاری های بالقوه بالاتر را به همراه دارد، در حالی که ETFهای طلا دارای هزینه‌های مدیریتی هستند که می‌تواند بر بازده کلی تأثیر بگذارد.
طلای فیزیکی دارایی ملموسی را ارائه می کند که می تواند حس امنیت را در طول رکود اقتصادی ایجاد کند، اما فاقد تنوع وجوه طلا است که می تواند ریسک را در سرمایه گذاری‌های مختلف مرتبط با طلا پخش کند.
سرمایه‌گذاری در طلای فیزیکی همچنین به ذخیره‌سازی و بیمه ایمن نیاز دارد و به طور بالقوه آن را نسبت به صندوق های طلا که به راحتی از طریق حساب های کارگزاری بدون نیاز به اقدامات امنیتی فیزیکی مدیریت می شوند، راحت تر می کند.
• طلای فیزیکی
طلای فیزیکی را می توان به روش های مختلفی خریداری کرد و معادن طلا در مکان های بیشتری نسبت به سایر کالاها یافت می شود. بزرگترین تولید کنندگان طلا استرالیا، کانادا، چین، آفریقای جنوبی هستند و جواهرات طلای در سراسر جهان در فروشگاه های خرده فروشی و بازار دست دوم به فروش می رسد.
کیفیت یا خلوص طلا در چنین اقلامی با قیراط (یا 1/24 قسمت) اندازه گیری می شود. طبق گزارش سازمان زمین شناسی در سال 2023، جواهرات طلا حدود 43 درصد از بازار این فلز را به خود اختصاص داده است. شمش های فیزیکی یا شمش حدود 16 درصد را تشکیل می دهند که 9 درصد دیگر به سکه های طلا اختصاص دارد.
شما می توانید طلا را از ضرابخانه های دولتی، دلالان و کلکسیونرهای خصوصی خریداری کنید. قیمتی که می پردازید به میزان ارزش طلا در آن زمان و همچنین خلوص طلا در شمش، سکه یا جواهرات بستگی دارد. شمش طلا اغلب به گرم و اونس فروخته می شود و خلوص آن باید بر روی میله مهر شود. سکه های طلا به طور کلی در مقادیر یک اونس یا کمتر در دسترس هستند.
نکته مهمی که هنگام خرید طلای فیزیکی باید به خاطر بسپارید این است که برای نگهداری و بیمه کردن آن به مکانی امن نیاز دارید. شما همچنین می خواهید مطمئن شوید که آنچه را که برای آن پرداخت می کنید دریافت می کنید.
• صندوق سرمایه گذاری طلا
صندوق‌های قابل معامله در بورس طلا (ETF) سرمایه‌گذاران را در معرض تغییرات قیمت طلا بدون نیاز به خرید دارایی زیربنایی فیزیکی قرار می‌دهند.ETF های طلا معمولاً به صورت تراست ساختار می شوند.
این صندوق ها تعداد معینی شمش طلا را برای هر سهم از ETF منتشر می‌کنند. خرید سهم ETF به معنای مالکیت بخشی از طلا است که توسط تراست نگهداری می شود. از آنجایی که این ETF ها طلای فیزیکی دارند، قیمت آنها با قیمت طلا در کوتاه مدت و بلندمدت حرکت می کند.
با این حال، گاهی اوقات زمانی که قیمت ETF از دارایی مرجع خود منحرف می شود، خطاهای ردیابی جزئی رخ می دهد. هنگامی که خطاهای ردیابی رخ می دهد، آربیتراژورها به سرعت وارد عمل می شوند. ETF های طلای زیادی وجود دارد.
سرمایه گذاری در صندوق های سرمایه گذاری طلا برای بازدهی بهتر
طلا می تواند به عنوان محافظ در برابر تورم و نوسانات بازار عمل کند، اگرچه قیمت آن می تواند در معرض نوسانات باشد. با ارزیابی دقیق اهداف سرمایه گذاری و تحمل ریسک، می توانید از صندوق های سرمایه گذاری مشترک طلا برای تقویت انعطاف پذیری سبد خود در برابر نوسانات بازار استفاده کنید. طلا به عنوان یک دارایی ارزشمند برای سرمایه گذاران، به ویژه در دوره های بی ثباتی اقتصادی، سابقه ای غنی دارد.
1- محافظت در برابر تورم: همانطور که اشاره کردید، طلا معمولاً ارزش خود را در دوره های تورم به خوبی حفظ می کند. دلیل آن این است که طلا برخلاف ارزهایی که به راحتی قابل چاپ هستند، دارایی ملموس با عرضه محدود است. هنگامی که قدرت خرید پول به دلیل تورم کاهش می یابد، قیمت طلا اغلب افزایش می یابد تا این کاهش را جبران کند.
2- تنوع پرتفوی: گنجاندن طلا در سبد سرمایه گذاری شما می تواند به کاهش ریسک کمک کند. با توجه به اینکه قیمت طلا اغلب با سهام و اوراق قرضه همبستگی پایینی نشان می دهد، می تواند زیان های سایر بخش های پرتفوی شما را در طول رکود اقتصادی جبران کند.
3- دارایی امن: طلا به عنوان یک دارایی امن در نظر گرفته می شود و سرمایه گذاران اغلب در دوره های بحران یا بی ثباتی سیاسی به دنبال آن هستند. این به این دلیل است که طلا به عنوان یک ذخیره ارزش پایدار و قابل اعتماد تلقی می شود.
تشریح افزایش قیمت طلا
عوامل متعددی می تواند در افزایش قیمت طلا موثر باشد. برخی از دلایل رایج افزایش قیمت طلا و تمایل سرمایه گذاران برای گنجاندن این فلز زرد درخشان در پرتفوی خود عبارتند از:
1- تنش های ژئوپلیتیکی: در حال حاضر تنش های ژئوپلیتیکی عامل مهمی برای افزایش قیمت طلا هستند. با تشدید تضادها، سرمایه‌گذاران تمایل بیشتری به ریسک‌گریزی دارند و از سهام و سایر دارایی‌های بالقوه بی‌ثبات به نفع امنیت ارائه شده توسط دارایی‌های امن مانند طلا اجتناب می‌کنند.
چنین عدم قطعیت های ژئوپلیتیکی بی ثباتی اقتصادی در مقیاس جهانی ایجاد می کند. این عدم اطمینان باعث افزایش تقاضا برای طلا می شود که به عنوان یک ذخیره ارزش پایدار و قابل اعتماد تلقی می شود. سابقه اثبات شده طلا در مواقع بی ثباتی جذابیت آن را برای سرمایه گذاران در چنین دوره هایی افزایش می دهد.
2- تشدید سیاست‌های پولی: اقدامات بانک های مرکزی برای تشدید سیاست های پولی می تواند تأثیر کمی بر قیمت طلا داشته باشد، اما در واقع باعث افزایش علاقه سرمایه‌گذاران به طلا شده است.
وقتی بانک های مرکزی نرخ های بهره را افزایش می دهند، معمولاً جذابیت نگهداری دارایی های پرریسک‌تر مانند سهام را کاهش می دهد. این به این دلیل است که سرمایه گذاران می توانند بازده بالاتری را در دارایی های امن تر مانند اوراق قرضه دولتی تضمین کنند. در نتیجه، برخی از سرمایه گذاران ممکن است ترجیح دهند سهام خود را بفروشند و به جای آن سرمایه گذاری خود را به طلا اختصاص دهند
3- افزایش نرخ بهره نیز هزینه فرصت نگهداری طلا را افزایش می دهد. از آنجایی که طلا هیچ درآمدی ایجاد نمی کند، با افزایش نرخ بهره، بازده بالقوه با نگهداری طلا بیشتر می شود. با این وجود، این به طور مداوم عوامل دیگری را که سرمایه گذاران را به سمت طلا جذب می کنند تحت الشعاع قرار نمی دهد.
4- یکی از دلایل اصلی افزایش نرخ بهره بانک های مرکزی، مقابله با تورم است. طلا اغلب به عنوان محافظ در برابر تورم در نظر گرفته می شود، زیرا قیمت آن معمولاً همزمان با تورم افزایش می یابد. این امر به ویژه می تواند برای سرمایه گذاران در دوره های انقباض پولی فریبنده باشد.
5- نوسانات بازار سهام: نوسانات در بازار سهام عامل مهم دیگری است که احتمالاً در افزایش قیمت طلا در سال 2023 نقش داشته است. در طول دوره های نوسانات بازار سهام و نوسانات قابل توجه قیمت، سرمایه گذاران اغلب ریسک گریزتر می شوند. آنها به دنبال دارایی هایی می گردند که باثبات تر و کمتر در معرض نوسانات قیمتی بزرگ تلقی می شوند.
طلا، با توجه به موقعیت تاریخی آن به عنوان یک دارایی امن، اغلب با این معیارها مطابقت دارد. در زمان نوسانات بازار سهام، سرمایه گذاران ممکن است به دنبال متعادل کردن مجدد پرتفوی خود برای کاهش ریسک کلی باشند.
انتخاب صندوق سرمایه گذاری طلایی مناسب
هنگام ارزیابی وجوه، مهم است که بیشتر از بازده را در نظر بگیرید. در اینجا عواملی وجود دارد که باید هنگام انتخاب صندوق طلا قبل از تصمیم گیری در مورد مکان و میزان سرمایه گذاری در نظر بگیرید.
1. هدف سرمایه گذاری
هنگام انتخاب صندوق سرمایه گذاری طلا، اهداف سرمایه گذاری و تحمل ریسک خود را در نظر بگیرید. در حالی که طلا اغلب به عنوان یک دارایی امن در نظر گرفته می شود که می تواند به عنوان محافظ در برابر تورم و نوسانات بازار عمل کند، مهم است که توجه داشته باشیم که قیمت طلا نیز می تواند نوسانات را نشان دهد.
2. نسبت هزینه
نسبت هزینه نشان دهنده کارمزد سالانه ای است که توسط صندوق سرمایه گذاری مشترک برای پوشش هزینه های عملیاتی آن دریافت می شود. نسبت هزینه کمتر به شما این امکان را می دهد که بیشتر بازده خود را حفظ کنید.
3. سابقه
عملکرد تاریخی صندوق و همسویی آن با قیمت طلا را بررسی کنید. این می تواند به شما در ارزیابی تیم مدیریت صندوق و توانایی آن برای پیگیری بازار طلا کمک کند.
عملکرد طلا در سال گذشته جذابیت مداوم آن را به عنوان یک دارایی امن برجسته می کند. علیرغم برخی عدم قطعیت ها در چشم انداز آینده، پیش بینی می شود که طلا اهمیت خود را به عنوان یک ابزار کلیدی برای تنوع پرتفوی حفظ کند. صندوق های سرمایه گذاری مشترک طلا، ابزاری راحت و ساده برای سرمایه گذاری در بازار طلا، ارائه مدیریت متخصص و نقدینگی عالی ارائه می دهند.
سخن پایانی
به دنبال تضمین آینده مالی خود هستید؟ سرمایه گذاری طلا را در نظر بگیرید. بر خلاف سهام بی ثبات یا اوراق قرضه غیرقابل پیش بینی، فلزات گرانبها مانند طلا به عنوان یک ذخیره قابل اعتماد هستند. افزودن شمش فیزیکی به پرتفوی سرمایه گذاری می تواند به تضمین یک آینده مالی با ثبات کمک کند. با عرضه محدود و قدرت خرید پایدار، فلزات گرانبها ثبات و محافظت در برابر عدم قطعیت های اقتصادی را ارائه می دهند. آنها یک محافظ تورم عالی و دارایی ملموس هستند که آینده مالی مطمئنی را تضمین می کنند.
