تحلیل بنیادی و تکنیکال نماد بورسی خودرو(ایرانخودرو)

ایران خودرو (با نام تجاری آیکو، IKCO) یک شرکت خودروسازی ایرانی است که دفتر مرکزی آن در تهران قرار دارد و در مرداد ۱۳۴۱ دو برادر به‌نام‌های احمد و محمود خیامی آن را بنیان نهادند. این شرکت نخست ایران ناسیونال نام داشت و نخستین گروه تولیدات آن، گونه‌ای اتوبوس بود.

کارخانه های ایرانخودرو:

    ایران خودرو تهران: سایت مرکزی ایران خودرو در جاده مخصوص
    ایران خودرو خراسان: این شرکت در پنجم دی ماه ۱۳۷۹ به منظور تولید گونه‌های خودرو سواری و تجاری مانند سدان، SUV، ون، وانت و کامیونت تأسیس شد.
    ایران خودرو تبریز: هم‌اکنون خودرو سمند و سمند سورن پلاس در ایران خودرو تبریز ساخته می‌شود.
    ایران خودرو سمنان: کارخانه‌ای در اختیار بخش خصوصی که هم‌اکنون همکاری آن با ایران خودرو قطع و گروه فردا موتور در آن فعال است.
    ایران خودرو فارس: هم‌اکنون در این واحد پژو پارس تولید می‌گردد.
    ایران خودرو مازندران: شرکت ایران خودرو مازندران در سال ۱۳۸۹ با تولید شمار ۱۹۱۷ دستگاه سمند سریر فعالیت خود را آغاز کرد.
    ایران خودرو کرمانشاه: ظرفیت ساخت خودرو در این واحد تولیدی ۳۰ هزار دستگاه در سال می‌باشد.

ایران خودرو تاکنون در کشورهای ونزوئلا، سنگال، بلاروس، عراق، سوریه و جمهوری آذربایجان کارخانجاتی را برای تولید خودرو احداث کرده‌است.

ایران‌خودرو قانوناً یک شرکت سهامی عام بوده و سهام آن در بازار بورس اوراق بهادار تهران معامله می‌شود.

ریسک های مهم شرکت:

    ریسک نقدینگی:

با توجه به حجم بالای نقدینگی مورد نیاز شرکت های خودروساز برای چرخه تولید خودرو و همچنین کاهش حجم تسهیلات‌دهی بانک‌ها و موسسات اعتباری با توجه به شرایط اقتصادی کشور و نیز بهره بالای دریافتی تسهیلات، باعث شده این ریسک بر فعالیت شرکت تاثیر بسزایی بگذارد.

    ریسک نرخ ارز:

با توجه به افزایش نرخ ارز در کشور، واردات برخی ماشین آلات و تجهیزات که نیاز به ارز خارجی دارد بر فعالیت شرکت تاثیر گذار بوده است اما شرکت برای مدیریت این ریسک توانسته با صادرات محصولات خود به کشورهای خارجی این ریسک را مدیریت نماید.

    ریسک افزایش قیمت مواد اولیه و نهاده های تولید:

با توجه به تورم سالانه موجود در کشور و افزایش قیمت مواد اولیه و نهاده‌های تولید سبب شده تا این ریسک بر فعالیت شرکت تاثیر بسزایی بگذارد.

 اطلاعات و صورت‌های مالی میاندوره‌ای  9 ماهه منتهی به 1401/09/30 (حسابرسی نشده):

بنابر این ایرانخودرو به ازای هر سهم ۴ ریال سود ساخته است، که البته لازم به ذکر است که طبق نظر مدیر سازمان خصوصی سازی ایران خودرو و سایپا حدود ۱۳۰ تا ۱۵۰ هزار میلیارد تومان زیان انباشته دارند.

زیان انباشته چیست؟

زیان انباشته زیان‌هایی است که کسب‌وکار درگذشته متحمل شده است. این زیان‌ها با حقوق صاحبان سهام تعدیل می‌شود. این زیان منجر به کاهش مانده حقوق صاحبان سهام از جمله سرمایه و سرمایه پرداخت شده می‌شود.

فرض کنید یک کسب‌وکار راه‌اندازی کرده‌اید و در سه سال اول ضرر می‌کنید. در پایان سال سوم، ترازنامه باید زیان‌های سه سال گذشته را منعکس کند. در واقع این زیان‌ها با سرمایه درج شده توسط سهام‌داران تعدیل می‌شود. به همین ترتیب، اگر کسب‌وکار بدون کسب سود کافی به پرداخت سود سهام ادامه دهد، ممکن است ارزش حقوق صاحبان سهام را در ترازنامه شرکت کاهش دهد.

نکته: توجه کنید که سود به‌دست‌آمده در آینده می‌تواند زیان انباشته را معکوس کند و منجر به ارزش ویژه شود.

پتانسیل های ایرانخودرو برای جبران زیان انباشته:

با توجه به این که شرکت های خودرو سازی در حال حاضر درصدی از تولیدات خود را برای فروش در بورس کالا اختصاص داده اند و این خودرو ها با قیمتی بیشتر از قیمت کارخانه به فروش میرسند و باعث افزایش سود شرکت می شود، این موضوع ممکن است در دراز مدت سبب افزایش سود نماد خودرو و کمتر و حتی جبران زیان انباشته این شرکت شود.

تحلیل تکنیکال نماد خودرو:

قیمت در نمودار تعدیل شده نماد خودرو بالای ابر ایچی هست با این حال در یک روند نزولی قرار گرفته و اولین حمایت مهم این نماد عدد ۲۷۱۴ ریال است: